作者:卡夫卡很忙
来源:局外人的视界(ID:hooyar_380097485)
科技股最近不好做,这个我在月初就说过,道理很简单,科技股靠的不是业绩,而是幻想,4月份从来都是幻灭的节点。年报、季报出利空是利空,出利好是利空出尽,因为有利好的个股,股价早就涨上去了,所以你还能期待什么呢?之前我跟大家讲过美林时钟,不要把问题搞复杂了,所谓美林时钟就是资金在捣鬼,大家都要涨,总想涨,通过资本市场炒作比干活辛辛苦苦搞钱来得块多了,但问题是总在一个方向上炒作,很容易就炒过头了,这时候里面聪明的钱就要跑路,外面的资金也不敢进来高位接盘,咋办呢?最近这十几年,你会发现传统的所谓炒作规律似乎都有点失灵了。比如说纳斯达克能一直在泡沫里突飞猛进,美林时钟似乎有点转不动了,明明经济衰退,资金却一直卡位在美股里,商品也起不来,更别提被深套的美债了。就像四季更替是自然规律,但如果有个人造温室在,也就没什么四季了,都尼玛恒温了,可以永远维持在一个季节,只要能源供应的上。所以你看,从08年次贷危机开始,美联储就开始搞这一死出了。通过无限制的印钞,强行让美股一直处于所谓的复苏期里,明明美国经济各种问题,因为经济问题而导致了社会割裂,让懂王这个癫公成了美利坚总统,并且还能梅开二度。但金融资本通过印钞放水尝到了甜头,死活都不肯打破玻璃天花板,温室还在,美林风扇转不动了。当然,我们承认这波从09年启动的移动互联网行情里,美国科技巨头们是占了很大便宜的,拿到了巨大的份额,但问题是,他们真的能值那么多钱吗?我一直在说的,股票从来不是经济的晴雨表,而是货币的晴雨表。美国互联网巨头是很厉害,但同时用过中美两国科技巨头们的产品以后,你不得不承认,在很多方面,东大同类产品,用户体验吊打美帝同行。从前叫FB,现在叫META的美国社交媒体巨头天天在那里琢磨怎么去抄微信和Tik Tok,当然了,小扎一直没抄袭成功,但这妨碍华尔街把公司市值给炒到万亿美元级吗?不是美国科技公司厉害才能干到如今的市值,而是无处安放的美元需要故事来支持股价上涨,这一波美股神话还得感谢东大经济发展。没有东大为全球贡献新增GDP,美联储的印钞机也不敢印那么多钱,全世界都在为了买东大商品而囤积美元,这波东大给美元背书到底是谁占了谁的便宜?创造出来的大量财富无处安放,都去了华尔街,让美股不断的创历史新高。懂王跟他的草台班子不懂这个道理,难道华尔街也蠢到不懂这些吗?也别跟我吹什么美国AI技术爆发,且不说有deepseek横空出世,只看美帝天天吹的ChatGPT之流的,能用在什么上?能拿来提升生产力吗?东大的AI自动化技术可是全面的改造了产业链,就拿一个最基本的港口,东大已经实现了无人化港口,美国的港口工人还在忙着抵制引进自动化设备。美国人想搞通用人工智能的想法很好,但现实很残酷,别说你很难搞出来,即便真搞出来了,怎么落地?但这波懂王自己挑动的针对全世界的贸易战,无论敢不敢打下去,最后只有只有一个结果,东大跟西大断链,无非就是怎么断的问题了,当东大不需要美元,美元也就没什么毛线用了。如果美元丧失了储蓄货币的地位,美股还能承载财富吗?一旦没了美国霸权加持,美国科技股企业的依仗也就没了,印度三哥的各种骚操作,你以为别的国家不想照搬来一次?之所以让美国科技企业用商业模式搞弄断疯狂收割,无非是惹不起美帝罢了。看看30%的苹果税,东大忍着是看果链的面子,你美帝真要脱钩断链,苹果还能收到这笔钱?东大一旦出手,你猜别人会不会跟着来?所以也别跟我说什么抄底美国科技股,短线上,你或许能成功,拉长一点看,必然惨败,因为底层逻辑变了。之前有人说,为什么美国印了那么多么远,没有炒一波大宗?上一次02-07年的大宗商品大牛市是小布什打中东的副产品,美帝武力强横,能主导全球大宗商品定价,死死控制住原油供应,当然希望有波大宗商品牛市。但到了次贷危机后,民主党吃到了印钞机红利的大头,这帮人一算,与其辛苦全球砍人搞矿,不如联手坐庄回报来得高。有路径依赖以后,华尔街玩的越发欢快了,连带着美军加速腐化,拖到现在,美国连军工产业链都没办法做到自主可控,也就更没有力量对全球投放军事霸权来控制矿产资源了。当然了,现在世界又变了,美帝自己把自己给作死了,美元都快保不住了,全世界的资金自然就倾向于拥抱真正的财富,以黄金为首的商品价格自然就会有一波机会,这个是可以参考布雷顿森林体系崩盘以后,全球大宗商品的走势。